Hola,
el encoding queda determinado en el momento de iniciar el cluster, podes averiguarlo con la consulta SHOW SERVER_ENCODING;.
Si el que tienen no es compatible con LATIN1 (acá tienen documentación sobre compatibilidades de conversión http://www.postgresql.org/docs/9.2/static/multibyte.html#MULTIBYTE-TRANSLATION-TABLE y considerando que no tienen otras bases, lo más simple es que arranquen de cero con alguno compatible (si no es LATIN1, UTF-8 puede andar).
Saludos.